Contabilidade para instrumentos derivativos
A contabilidade de derivativos é um item do balanço patrimonial em que os derivativos mantidos por uma empresa são mostrados nas demonstrações financeiras em um método aprovado pelo GAAP ou IAAB ou ambos.
De acordo com as normas internacionais de contabilidade atuais e o Ind AS 109, uma entidade deve mensurar os instrumentos derivativos pelo valor justo ou marcação a mercado . Todos os ganhos e perdas de valor justo são reconhecidos no resultado, exceto quando os derivativos se qualificam como instrumentos de hedge em hedges de fluxo de caixa ou hedges de investimento líquido.
Tomemos um exemplo para entender como calcular o lucro ou perda em transações de derivativos.
Contabilização de lucros e perdas na opção de compra
Neste exemplo, consideremos o preço de exercício de $ 100, o prêmio da opção de compra de $ 10, o tamanho do lote de 200 ações. Agora descobriremos o pagamento e o lucro / perda do comprador e do vendedor da opção se o preço de liquidação for $ 90, $ 105, $ 110 e $ 120
| Opção de “ compra ” sobre ações de capital - cálculo de lucro / prejuízo tanto para o vendedor quanto para o comprador da opção | ||||
| Preço de exercício = $ 100 | Cenário 1 | Cenário-2 | Cenário-3 | Cenário-4 |
| Preço de liquidação (em diferentes cenários) | 90 | 105 | 110 | 120 |
| Opção de compra premium (opção premium * tamanho do lote) ($ 10 * 200) | 2000 | 2000 | 2000 | 2000 |
| Pagamento a ser feito pelo comprador da opção de compra = (preço de ajuste - preço de exercício) x tamanho do lote | 0 (uma vez que o preço de ajuste é menor, ele não exercerá a opção) | 1000 200 * (105-100) | 2000 200 * (110-100) | 4000 200 * (120-100) |
| Lucro ou perda para um comprador (pagamento feito menos o prêmio pago) | -2000 | -1000 (1000-20000 | 0 (2000-2000) | 2000 (4000-2000) |
| Pagamento do vendedor da chamada = Máx (preço de ajuste - preço de exercício) x tamanho do lote | 0 | -1000 | -2000 | 4000 |
| Pagamento do vendedor da chamada = Pagamento menos prêmio pago | 2000 | 1000 | 0 | -2000 |
Espero que agora você entenda como o lucro / prejuízo é calculado no caso dos derivativos.
Tomemos mais um exemplo com datas e explicarei os lançamentos contábeis em derivativos que fluirão com base no cenário
Contabilização de lucros e perdas em opções de venda
| Opção de “ venda ” sobre ações de capital - cálculo de lucro / prejuízo para o vendedor e o comprador da opção | ||||
| Preço de exercício = $ 100 | Cenário 1 | Cenário-2 | Cenário-3 | Cenário-4 |
| Preço de liquidação (em diferentes cenários) | 80 | 90 | 100 | 110 |
| Prêmio de opção de compra ($ 7 * 200) | 1400 | 1400 | 1400 | 1400 |
| Pagamento a ser feito pelo comprador da opção de venda = (preço de exercício-preço de ajuste) x tamanho do lote | 4000 | 2000 | 0 | 0 |
| Lucro ou perda para colocar o comprador (pagamento feito menos o prêmio pago) | 2600 | 600 | -1400 | -1400 |
| O retorno para o lançador da opção de venda = Máx (preço de ajuste do preço de exercício) x tamanho do lote | -4000 | -2000 | 0 | 0 |
| Pagamento do gravador da chamada = Pagamento menos prêmio pago | -2600 | -600 | 1400 | 1400 |
Vamos dar exemplos para entender como calcular lançamentos contábeis em transações de derivativos em ambos os livros de "Escritor e Comprador de opções de compra e venda (os próximos 4 exemplos são baseados nesta - Chamada de Escritor, Chamada de comprador, Venda de Escritor, Compra de Compra )
Contabilidade de Derivativos - Escrevendo uma chamada
O Sr. A emitiu uma opção de compra (ou seja, opção de compra vendida), os detalhes são os seguintes com um lote de 1000 ações de ações X Limited em 1º de fevereiro de 2016 com um prêmio de $ 5 por ação. A data de exercício é 31 de dezembro de 2016 e o preço de exercício é $ 102 por ação
Preço de mercado em 1º de fevereiro de 2016 = 100 por ação:
Preço de mercado em 31 de março de 2016 = 104 por ação:
Preço de mercado em 31 de dezembro de 2016 = 105 por ação
Solução:
Neste contrato, "A" concorda em comprar ações por $ 102, independentemente do preço em 31 de dezembro de 2016.
Portanto, o valor justo de uma opção, neste caso, é o seguinte
Em 1º de fevereiro de 2016 (data de entrada do contrato) Valor justo da opção = $ 5.000
Em 31 de março de 2016 (data de relatório) = 5.000- (104-102) * 100 = $ 3.000
Em 31 de dezembro de 2016 (data de validade) = 5000- (105-102) * 100 = $ 2.000
Lançamentos contábeis:
| Encontro | Particulars | Dr | Cr |
| 1 de fevereiro de 2016 | Conta bancária Dr. Conta de obrigação de opção de compra Cr (Prêmio de opção recebido para subscrever opções de compra) (Prêmio de compra de $ 5000) | 5000 | 5000 |
| 31 de março de 2016 (Data do relatório) | Conta de obrigação de opção de compra Dr Conta de ganho de valor justo Cr (Aumento no valor justo da opção) ($ 5.000 - $ 3.000) | 2000 | 2000 |
| 31 de dezembro de 2016 (Data do exercício) | Conta de obrigação de opção de compra Dr Conta de ganho de valor justo Cr (Aumento no valor justo da opção) ($ 3.000- $ 2.000) | 1000 | 1000 |
| 31 de dezembro de 2016 (Data do exercício) | Conta de obrigação de opção de compra Dr Conta bancária Cr (Liquidação em dinheiro no exercício da opção de compra) ($ 5.000- $ 2.000- $ 1.000) | 2000 | 2000 |
| A transação no caso é liquidada em ações | |||
| 31 de dezembro de 2016 (Data do exercício) | Conta de obrigação de opção de compra Dr Ações da X Limited Cr (Liquidação em dinheiro no exercício da opção de compra) ($ 5.000- $ 2.000- $ 1.000) | 2000 | 2000 |
| Dinheiro por ações: ou seja, liquidação bruta de ações | |||
| 1 de fevereiro de 2016 | Conta bancária Dr. Conta de obrigação de opção de compra Cr (Prêmio de opção recebido para subscrever opções de compra) (Prêmio de compra de $ 5000) | 5000 | 5000 |
| 31 de março de 2016 (Data do relatório) | Nenhuma entrada necessária Esta é uma liquidação por equivalência patrimonial, a mudança no valor justo da opção não é reconhecida | - | - |
| 31 de dezembro de 2016 (Data do exercício) | Conta Bancária Dr. Ações da X Conta Limitada Cr (Liquidação da transação em ações) ($ 102 * 1000) | 102000 | 102000 |
Contabilidade de derivativos - comprando uma chamada
O Sr. A comprou uma opção de compra (ou seja, opção de compra comprada), os detalhes são os seguintes com um lote de 1.000 ações de ações X Limited em 1º de fevereiro de 2016 com um prêmio de $ 5 por ação. A data de exercício é 31 de dezembro de 2016 e o preço de exercício é $ 102 por ação
Preço de mercado em 1º de fevereiro de 2016 = 100 por ação:
Preço de mercado em 31 de março de 2016 = 104 por ação:
Preço de mercado em 31 de dezembro de 2016 = 105 por ação
Solução: Neste contrato, “A” comprou uma opção de compra de ações da X Ltd a $ 102 por ação, independentemente do preço em 31 de dezembro de 2016. Se o preço de X Ltd for superior a 102, A comprará ações a $ 102 caso contrário, se as ações estiverem operando abaixo de $ 102, ele pode negar a compra de ações a $ 102.
Portanto, o valor justo da opção, neste caso, é o seguinte
Em 1º de fevereiro de 2016 (data de entrada do contrato) Valor justo da opção = $ 5.000
Em 31 de março de 2016 (data de relatório) = 5.000- (104-102) * 100 = $ 3.000
Em 31 de dezembro de 2016 (data de validade) = 5000- (105-102) * 100 = $ 2.000
Lançamentos contábeis:
| Encontro | Particulars | Dr | Cr |
| 1 de fevereiro de 2016 | Opção de compra de conta de ativo Dr Conta bancária Cr (Prêmio de opção pago para comprar opções de compra) (Prêmio de compra de $ 5000) | 5000 | 5000 |
| 31 de março de 2016 (Data do relatório) | Conta de perda de valor justo Dr. Opção de compra Ativo Conta Cr (Redução no valor justo da opção) ($ 5.000- $ 3.000) | 2000 | 2000 |
| 31 de dezembro de 2016 (Data do exercício) | Conta de perda de valor justo Dr. Opção de compra Ativo Conta Cr (Redução no valor justo da opção) ($ 5000- $ 3000) | 1000 | 1000 |
| 31 de dezembro de 2016 (Data do exercício) | Conta Bancária Dr. Opção de compra Ativo Conta Cr (Liquidação em dinheiro no exercício da opção de compra) ($ 5.000- $ 2.000- $ 1.000) | 2000 | 2000 |
| A transação da Incase é liquidada em ações da X Limited | |||
| 31 de dezembro de 2016 (Data do exercício) | Ações da X Limited Dr Opção de compra Ativo Conta Cr (Liquidação das ações no exercício da opção de compra) ($ 5.000- $ 2.000- $ 1.000) | 2000 | 2000 |
| Dinheiro por ações: ou seja, liquidação bruta de ações | |||
| 1 de fevereiro de 2016 | Opção de compra de conta de ativo Dr Conta bancária Cr (Prêmio de opção pago para comprar opções de compra) (Prêmio de compra de $ 5000) | 5000 | 5000 |
| 31 de março de 2016 (Data do relatório) | Nenhuma entrada necessária Esta é uma liquidação de capital, a mudança no valor justo de uma opção não é reconhecida | - | - |
| 31 de dezembro de 2016 (Data do exercício) | Conta Bancária Dr. Ações da X Conta Limitada Cr (Liquidação da transação em ações) ($ 102 * 1000) | 102000 | 102000 |
Contabilidade de derivativos - Escrevendo uma opção de venda
O Sr. A emitiu uma opção de venda (ou seja, opção de venda vendida), os detalhes são os seguintes com um tamanho de lote de 1000 ações de ações X Limited em 1º de fevereiro de 2016 com um prêmio de $ 5 por ação. A data de exercício é 31 de dezembro de 2016 e o preço de exercício é $ 98 por ação
Preço de mercado em 1º de fevereiro de 2016 = 100 por ação:
Preço de mercado em 31 de março de 2016 = 97 por ação:
Preço de mercado em 31 de dezembro de 2016 = 95 por ação
Solução: Neste contrato, "A" vendeu uma opção de venda para comprar ações da X Ltd a $ 98 por ação, independentemente do preço em 31 de dezembro de 2016. Se o preço de X Ltd for superior a 98, o comprador de uma opção pode não vender ações a A e de outra forma, se o preço de X ltd em 31 de dezembro de 2016 for inferior a $ 98, então “A” terá que comprar ações a $ 98.
Portanto, o valor justo de uma opção, neste caso, é o seguinte
Em 1 ° de fevereiro de 2016 (data de entrada do contrato) Valor justo da opção = $ 5.000 ($ 5 * 1.000 ações)
Em 31 de março de 2016 (data de relatório) = 5000- (98-97) * 100 = $ 4000
Em 31 de dezembro de 2016 (data de validade) = 5000- (98-95) * 100 = $ 2.000
| Encontro | Particulars | Dr | Cr |
| 1 de fevereiro de 2016 | Conta bancária Dr. Conta de obrigação de opção de venda Cr (Prêmio da opção recebido para lançar opções de venda) (colocar um prêmio de $ 5.000) | 5000 | 5000 |
| 31 de março de 2016 (Data do relatório) | Conta de obrigação de opção de venda Dr Conta de ganho de valor justo Cr (Aumento no valor justo da opção de venda) ($ 5000- $ 4000) | 1000 | 1000 |
| 31 de dezembro de 2016 (Data do exercício) | Conta de obrigação de opção de venda Dr Conta de ganho de valor justo Cr (Aumento no valor justo da opção) ($ 4000- $ 2000) | 2000 | 2000 |
| 31 de dezembro de 2016 (Data do exercício) | Conta de obrigação de opção de venda Dr Conta bancária Cr (Liquidação em dinheiro no exercício da opção de venda) ($ 5.000- $ 1.000- $ 2.000) | 2000 | 2000 |
| A transação no caso é liquidada em ações | |||
| 31 de dezembro de 2016 (Data do exercício) | Conta de obrigação de opção de venda Dr Ações da X Limited Cr (Liquidação em dinheiro no exercício da opção de venda) ($ 5.000- $ 2.000- $ 1.000) | 2000 | 2000 |
| Dinheiro por ações: ou seja, liquidação bruta de ações | |||
| 1 de fevereiro de 2016 | Conta bancária Dr. Conta de obrigação de opção de compra Cr (Prêmio da opção recebido para lançar opções de venda) (colocar um prêmio de $ 5.000) | 5000 | 5000 |
| 31 de março de 2016 (Data do relatório) | Nenhuma entrada necessária Esta é uma liquidação de capital, a mudança no valor justo de uma opção não é reconhecida | - | - |
| 31 de dezembro de 2016 (Data do exercício) | Conta Bancária Dr. Ações da X Conta Limitada Cr (Liquidação da transação em ações) ($ 98 * 1000) | 98000 | 98000 |
Contabilização de Derivativos - Compra de Put
O Sr. A comprou uma opção de venda Os detalhes da opção de venda são os seguintes, com um lote de 1.000 ações da X Limited em 1º de fevereiro de 2016 com um prêmio de $ 5 por ação. A data de exercício é 31 de dezembro de 2016 e o preço de exercício é $ 98 por ação
Preço de mercado em 1º de fevereiro de 2016 = 100 por ação:
Preço de mercado em 31 de março de 2016 = 97 por ação:
Preço de mercado em 31 de dezembro de 2016 = 95 por ação
Solução: Neste contrato, “A” comprou uma opção de venda para comprar ações da X Ltd a $ 98 por ação, independentemente do preço em 31 de dezembro de 2016. Se o preço de X Ltd for superior a 98 em 31 de dezembro de 2016, então ele comprará as ações da X ltd a $ 98, caso contrário, se o preço da X ltd em 31 de dezembro de 2016 for inferior a $ 98, então “A” pode negar a compra a $ 98 e comprar no mercado externo.
Portanto, o valor justo de uma opção, neste caso, é o seguinte
Em 1 ° de fevereiro de 2016 (data de entrada do contrato) Valor justo da opção = $ 5.000 ($ 5 * 1.000 ações)
Em 31 de março de 2016 (data de relatório) = 5000- (98-97) * 100 = $ 4000
Em 31 de dezembro de 2016 (data de validade) = 5000- (98-95) * 100 = $ 2.000
| Encontro | Particulars | Dr | Cr |
| 1 de fevereiro de 2016 | Opção de venda de conta de ativos Dr Conta Bancária Cr (Prêmio da opção pago para comprar opções de venda) (colocar um prêmio de $ 5.000) | 5000 | 5000 |
| 31 de março de 2016 (Data do relatório) | Conta de perda de valor justo Dr. Opção de venda Cr de conta de ativos (Redução no valor justo da opção de venda) ($ 5000- $ 4000) | 1000 | 1000 |
| 31 de dezembro de 2016 (Data do exercício) | Conta de perda de valor justo Dr. Opção de venda Cr de conta de ativos (Redução no valor justo da opção de venda) ($ 4000- $ 2000) | 2000 | 2000 |
| 31 de dezembro de 2016 (Data do exercício) | Conta Bancária Dr. Opção de venda Cr de conta de ativos (Liquidação em dinheiro no exercício da opção de venda) ($ 5000- $ 1000- $ 2000) (Neste caso, o Sr. A pode negar a compra a $ 98 e comprar no mercado a $ 95) Para efeitos de entrada, estou presumindo que ele comprou por $ 98 do escritor | 2000 | 2000 |
| A transação no caso é liquidada em ações | |||
| 31 de dezembro de 2016 (Data do exercício) | Ações da X Limited Dr Opção de venda Cr de conta de ativos (Liquidação em dinheiro no exercício da opção de venda) ($ 5.000- $ 2.000- $ 1.000) | 2000 | 2000 |
| Dinheiro por ações: ou seja, liquidação bruta de ações | |||
| 1 de fevereiro de 2016 | Opção de venda de conta de ativos Dr Conta Bancária Cr (Prêmio da opção pago para comprar opções de venda) (colocar um prêmio de $ 5.000) | 5000 | 5000 |
| 31 de março de 2016 (Data do relatório) | Nenhuma entrada necessária Esta é uma liquidação de capital, a mudança no valor justo de uma opção não é reconhecida | - | - |
| 31 de dezembro de 2016 (Data do exercício) | Ações da X Limited Account Dr Conta Bancária Cr (Liquidação da transação em ações) ($ 98 * 1000) | 98000 | 98000 |
Espero que agora você entenda como calcular o lucro ou perda nas opções de compra e venda em diferentes cenários e tratamento contábil. Agora, examinemos os contratos a termo / futuros do patrimônio da própria empresa.
Contrato a termo ou futuro para comprar ou vender ações próprias da entidade:
Um contrato a termo ou futuro baseado na entrega de ações da própria entidade é uma transação de capital. Porque se trata de um contrato de venda ou compra de ações da própria empresa em data futura por um valor fixo.
No caso de o contrato ser liquidado em dinheiro por um valor diferencial, ou ações liquidadas por um valor diferencial, então eles são tratados como um contrato derivativo.
Liquidação em dinheiro: é tratada como um contrato derivativo. O valor justo do encaminhamento no reconhecimento inicial é considerado um ativo ou passivo financeiro. O valor justo de encaminhamento é zero no reconhecimento inicial, portanto, nenhum lançamento contábil é necessário quando um contrato a termo é celebrado. O termo é contabilizado pelo valor justo em cada data de relatório e o ativo / passivo a termo resultante é baixado no recebimento / pagamento de liquidação em dinheiro ou qualquer outro ativo financeiro.
Liquidação de ações: De acordo com este, as ações são emitidas / recompradas
para o valor de liquidação líquido ao preço à vista da data de liquidação. Apenas a transação de liquidação envolve capital.
Liquidação por entrega: Neste, conforme discutido acima, o número necessário de ações são emitidas / recompradas. Esta é uma transação de capital.
Exemplo de contabilidade para derivativos - contrato a termo para comprar ações próprias
X ltd celebrou um contrato a termo para comprar suas próprias ações conforme os detalhes a seguir.
Data do contrato: 1º de fevereiro de 2016: Data de vencimento: 31 de dezembro de 2016. Preço de exercício $ 104 e nº de ações 1000
Preço de mercado em 1º de fevereiro de 2016: $ 100
O preço de mercado em 31 de março de 2016: $ 110
Preço de mercado em 31 de dezembro de 2016: $ 106
Solução: valor justo de encaminhamento em 1º de fevereiro de 2016 $ 0
Valor justo do futuro em 31 de março de 2016 $ 6.000 (1000 * (110-104))
Valor justo do futuro em 31 de dezembro de 2016 $ 2.000 (1000 * (106-104))
Lançamentos contábeis
| Encontro | Particulars | Dr | Cr |
| 1 de fevereiro de 2016 | Nenhuma entrada necessária | ||
| 31 de março de 2016 (Data do relatório) | Forward Asset Account Dr Cr de conta de ganho de valor futuro (Redução no valor justo de encaminhamento, resultando em ganho) (1000 * (110-104)) | 6000 | 6000 |
| 31 de dezembro de 2016 (Data do exercício) | Conta de perda de valor justo Dr Cr de contas de ativos a prazo (Diminuição do valor justo do ativo a termo) (106-104) * 1000 | 4000 | 4000 |
| 31 de dezembro de 2016 (Data do exercício) | Conta Bancária Dr. Cr de contas de ativos a prazo (A contraparte liquida o contrato a termo pagando $ 2.000) | 2000 | 2000 |
| Ações por ações, ou seja, liquidação líquida de ações | |||
| 31 de dezembro de 2016 (Data do exercício) | Conta de ações do Tesouro Dr Encaminhar conta de ativo Cr (A contraparte liquida o contrato a termo entregando ações da X Ltd no valor de $ 2.000) | 2000 | 2000 |
| Dinheiro por ações, ou seja, liquidação bruta de ações | |||
| 1 de fevereiro de 2016 | Conta suspensa de ações de capital Dr Conta de responsabilidade de recompra de ações Cr (Valor presente da obrigação de compra de ações sob contrato de encaminhamento) | 100000 | 100000 |
| 31 de março de 2016 (Data do relatório) | Conta de juros Dr Conta de responsabilidade de recompra de ações Cr (104-100) * 1000 * 11/12 | 3667 | 3667 |
| 31 de dezembro de 2016 (Data do exercício) | Conta de juros Dr Conta de responsabilidade de recompra de ações Cr (4000 * 1/12) | 333 | 333 |
| 31 de dezembro de 2016 (Data do exercício) | Conta de ações do Tesouro Dr Conta suspense de patrimônio Cr (Compra de ações próprias em contrato de encaminhamento e ajuste de suspense patrimonial) | 100000 | 100000 |
| 31 de dezembro de 2016 (Data do exercício) | Conta bancária Dr. Conta de responsabilidade de recompra de ações Cr (Liquidação de responsabilidade de encaminhamento) | 104000 | 104000 |
Espero que vocês tenham uma compreensão razoável do tratamento contábil para contratos derivativos.
