Private Equity no Canadá

Se você gostaria de saber tudo sobre private equity no Canadá, você está no lugar certo. Neste artigo, falaremos sobre o mercado de private equity, salários, processo de recrutamento, cultura, empresas importantes, empregos e oportunidades de saída no Canadá.

Vejamos a sequência do artigo -

Visão geral do patrimônio privado no Canadá

Se olharmos para a atualização de 2016, veremos que o mercado de private equity canadense não teve um bom desempenho em 2016. Em 2016, o mercado de private equity no Canadá foi contraído em 24% em valor e o número de transações diminuiu 19%.

No entanto, 2015 não foi nada ruim. Em 2015, os negócios de PE dispararam para US $ 49 bilhões em valor; mas em 2016, o valor era de apenas US $ 31 bilhões.

Mas a questão ainda permanece: por que o Private Equity no Canadá foi duramente atingido em 2016?

Conforme investigamos, vemos que o setor de energia em 2016 não teve o desempenho esperado. Em 2016, apenas 18 negócios foram fechados no setor de energia; cujo valor total foi de US $ 3,1 bilhões. Se compararmos com os negócios de energia em 2015, veríamos que foram 36 transações e o valor desses negócios foi de $ 7,1 bilhões.

De acordo com o Financial Post em 2016, três investidores de capital privado - Hellman & Friedman LLC, PennanrPark Investment Corporation e Thomas H Lee Partners LP lideraram a lista, cada um fechando três negócios.

Também se constatou que os três primeiros trimestres foram muito proveitosos em termos de fechamento de negócios; mas, no último trimestre, o mercado de private equity do Canadá não conseguiu corresponder às expectativas.

Como um candidato a emprego, como você deve abordar o Private Equity no Canadá? Você precisa ver isso como a inevitabilidade das características usuais do mercado. Às vezes, o mercado vai subir e às vezes o mercado vai cair. E mesmo que tenha chegado mal ao mercado, as consequências duram apenas alguns meses; e, novamente, depois de fechar mais alguns negócios, as coisas começarão a parecer mais brilhantes do que nunca.

Se você é novo no Private Equity, pode dar uma olhada nesta visão geral detalhada do Private Equity

Serviços de capital privado oferecidos no Canadá

O Canadá segue as mesmas pegadas do mercado de private equity dos EUA e oferece uma miríade de serviços. Mas antes disso, é importante mencionar os tipos de apoio de fundos oferecidos pelas principais empresas de Private Equity no Canadá. As principais firmas de private equity do Canadá têm uma infraestrutura operacional de classe mundial que oferece suporte a diferentes tipos de fundos.

Eles são -

Sustentabilidade
Buy-out
Ciência da vida
Comunicações
Inversão de marcha
Fundos secundários
Mezanino

As principais empresas de private equity do Canadá fornecem todos esses tipos de fundos e oferecem suporte especializado a todo e qualquer tipo de necessidade de seus clientes.

Agora, vamos falar sobre serviços.

Constituição e estruturação de fundos : Somente fornecer fundos às empresas não seria suficiente até que as principais firmas de private equity ajudem as empresas com o método de constituição e mencionem as formas de estruturá-las.
Contabilidade de fundos: Junto com o estabelecimento e estruturação de fundos, as empresas de private equity também fornecem contabilidade de fundos às respectivas empresas para facilitar o processo.
Serviços de tecnologia de capital privado global: PE não é um fenômeno regional e vem abrindo suas asas globalmente. E para oferecer controle às empresas, as principais firmas de private equity oferecem uma perspectiva mundial por meio de serviços de tecnologia de private equity globais.
Financiar serviços administrativos: fornecer fundos não é a única coisa que as firmas de private equity fazem no Canadá. Eles oferecem muitos outros serviços auxiliares também. Um dos serviços auxiliares mais significativos é o serviço administrativo de fundos, que é oferecido por empresas de private equity no Canadá às respectivas empresas e para ajudá-las a dar o salto do ponto A para o ponto B.
Transferência de agências e serviços de secretariado corporativo: Embora o Private Equity no Canadá lide principalmente com os diferentes tamanhos de negócios; eles também oferecem serviços de agência de transferência e secretariado corporativo para empresas que estão diretamente conectadas com empresas de PE.
Serviços gratuitos: além dos mencionados acima, as principais empresas de capital privado do Canadá também oferecem vários serviços complementares, como custódia global, gestão de caixa, câmbio e empréstimo de títulos.

O objetivo de fornecer todos estes serviços às respetivas empresas privadas é garantir que as empresas façam uma transição rápida entre onde estavam e onde querem estar. E esses serviços são aplicáveis a todos os tipos de fundos (pequenos e grandes) em todos os níveis.

Principais empresas de capital privado do Canadá

Leaders League elaborou uma lista dos principais investidores de private equity (com base no Leveraged Buy Out) no Canadá em 2016. As classificações foram feitas com base no Private Equity mais preferido no Canadá em LBO - as principais empresas de private equity, excelentes firmas de PE e organizações de private equity altamente recomendadas.

Vamos dar uma olhada neles um por um.

Liderando: a Leaders League mencionou quatro nomes sob as principais empresas de private equity do Canadá em 2016, o que não condiz com o relatório fornecido pelo Financial Post. Vamos dar uma olhada neles -

Birch Hill Equity Partners
Parceiros Crestview
Hellman & Friedman
TPG Capital

Excelente: Essas empresas não são as mais influentes em 2016 segundo a Leaders League, mas estão segurando o segundo degrau em termos de preferência no mercado -

Abacus Private Equity Group
Caisse DE Depot ET Placement DU Quebec
Citic Capital Partners
CPP Investment Board
Investimentos Novacap
Parceiros ONEX
Capital Privado de Professores

Altamente recomendado: Depois de liderar e excelentes empresas de Private Equity no Canadá em 2016, aqui está uma lista de empresas que foram altamente recomendadas pela Leaders League -

ARC Financeiro
Parceiros Centerbridge
CI Capital Partners
Edgestone Capital Partners
Fonds DE Solidarite
Fosun Capital Group
Serruya Private Equity
Westerkirk Capital

Recrutamento de capital privado no Canadá

Digamos que você acabou de se formar na faculdade e está tendo a ideia de que o private equity seria seu primeiro emprego. Como você abordaria todo o processo de recrutamento?

Nesta seção, falaremos sobre o processo de recrutamento em private equity não apenas no Canadá, mas na maioria dos países da América do Norte.

Vejamos o processo passo a passo -

Linha do tempo

O cronograma do processo de recrutamento é a coisa mais importante a se ter em mente. Aqui está uma breve visão geral -

Sessão de entrevista em bicicleta: Durante o final de janeiro a março, a sessão de entrevista em bicicleta começa. A programação nem sempre é definida, mas o prazo é sempre de janeiro a março.
Sessão de entrevista fora do ciclo: Depois de março, a sessão de entrevista fora do ciclo começa e dura um longo tempo.

Como o processo de recrutamento começa (em firmas de PE no Canadá):

Como você já sabe, entrar em Private Equity no Canadá não é fácil. Você não poderá se inscrever por meio de portais online e não há meios para inscrições online. A alternativa é que os head-hunters entrem em contato com você para quaisquer posições abertas em firmas de private equity. Cada empresa de private equity contrata um head-hunter para executar todo o processo de recrutamento. Assim que todo o processo estiver concluído e um novo contratado ingressar na firma de private equity, o head-hunter receberá uma taxa com base no percentual pré-determinado do salário do novo contratado. Portanto, seu sucesso em ser contratado depende do caçador de cabeças. Se o head-hunter não recomenda que você seja um excelente candidato para contratação, sua chance de entrar no Private Equity no Canadá é quase sombria.

Primeira Triagem

Então, como você causaria um impacto? A resposta é que você precisa pensar da perspectiva do caçador de cabeças. Sempre que você é chamado para a primeira entrevista, é um método de triagem. Esta entrevista primária filtrará os melhores candidatos de uma série de candidatos. E isso significa que o caçador de cabeças julgará cada movimento seu; mesmo se ele / ela fosse muito bom na superfície. A firma de PE é o cliente do head-hunter, não você. E se o head-hunter não apresentar os melhores candidatos / de alto calibre, então o precioso tempo do cliente será desperdiçado e o head-hunter corre o risco de ser substituído por outro head-hunter. Então, ele só irá recomendar você, se você for o melhor candidato do lote (em conhecimento, habilidade, disposição e atitude). Portanto, antes da primeira triagem, você precisa se preparar bastante.Preparação é a chave para causar impacto no caçador de cabeças e garantir que você seja selecionado para a próxima rodada.

Entrevistas no ciclo

Após a triagem, as entrevistas em ciclo são realizadas de janeiro a março. E, normalmente, a oferta é estendida em um curto fim de semana no caso de mega fundos. Entrevistas de PE não seriam como bancos de investimento. A Big Private Equity no Canadá toma decisões rápidas e seleciona os melhores e mais adequados candidatos dentro de 3-4 dias do processo de entrevista. Então, a ideia é que você esteja sempre pronto para a entrevista. Se eles pedirem que você venha para uma entrevista às 2 da manhã, você deve estar pronto para ir para a entrevista. Além disso, dê uma olhada nesta entrevista de perguntas e respostas de capital privado

Entrevistas fora do ciclo:

As entrevistas fora do ciclo são realizadas por um longo período de tempo, geralmente após março. Geralmente, o processo de entrevista leva mais tempo do que a sessão de entrevista no ciclo. Você será entrevistado e se fizer bem, será informado em pouco tempo; mas as ofertas levarão mais tempo.

Formato:

Normalmente existem três rodadas para entrevistas dentro e fora do ciclo. Primeiro, haveria uma entrevista de primeira rodada, em seguida, uma análise de estudo de caso ou um teste de habilidades de modelagem financeira e, finalmente, haveria a rodada final com parceiros de empresas de capital privado no Canadá.

Exceção:

Depois de comentar tudo isso, é importante mencionar que o processo de recrutamento no Canadá nem sempre é estruturado (principalmente para fundos de pensão). Além de serem contratadas pelos head-hunters, pessoas com experiência também são contratadas por referências ou recomendações.

Cultura de capital privado no Canadá

A cultura de trabalho no Canadá é um pouco diferente da dos EUA. Como o Canadá tem um mercado relativamente pequeno de private equity do que os EUA, há menos mega-fundos e a maioria são fundos pequenos e intermediários administrados por firmas de private equity.

A jornada de trabalho gira em torno de 70-100 horas por semana, dependendo da empresa em que você trabalha e do tamanho dos fundos que administra. Como resultado, o equilíbrio entre vida pessoal e profissional nem sempre pode ser mantido.

No entanto, se permanecer por 2 a 4 anos em private equity no Canadá, você passará para um nível superior, onde trabalhará geralmente menos horas do que seus juniores.

Salários em ações privadas no Canadá

O salário em private equity é enorme, como você já sabe. No Canadá, existe uma estrutura simples que está sendo seguida por grandes firmas de private equity. O salário mencionado abaixo é para profissionais de private equity do primeiro ano e à medida que você passa para um escalão superior, seu salário aumentaria gradualmente -

Se você está no mercado canadense de private equity e adere aos fundos de pensão; você ganharia cerca de $ 150.000 por ano.
Se você estiver no estágio inicial de sua carreira de private equity e ingressar em uma empresa de private equity de média capitalização, seu salário seria de cerca de US $ 200.000 por ano. Você consegue ver a diferença entre ingressar em um fundo de pensão e um fundo de média capitalização? Sim, a diferença é de $ 50.000 por ano em salários.
Por último, se você ingressar na Onex, seu salário seria de mais de $ 250.000 por ano.

Portanto, pelas informações acima, fica claro que dependendo dos fundos de private equity que você decidir ingressar; seu salário seria muito afetado por isso. Além disso, você também precisa ter em mente que seu salário também é diretamente proporcional às horas que você dedica. E as horas de trabalho são altamente dependentes dos fundos.

Oportunidades de saída de capital privado no Canadá

Antes de decidir sair de private equity no Canadá, primeiro deixe claro por que você gostaria de sair? Você se preocupa com o horário de trabalho? Ou você não está feliz com o salário? Se o seu negócio é salário, você pode procurar empresas de alto nível como Onex, Birch Hill, Brookfield e Imperial, que causam estragos em termos de salários.

E se você está preocupado com o horário de trabalho, você pode ficar com private equity ainda por algum tempo e ser promovido a posições mais altas.

Porque no Canadá, é difícil ir para outras áreas de private equity! É relativamente fácil entrar em private equity a partir de experiência em bancos de investimento; mas não é fácil mudar para outra coisa.

No entanto, com rede suficiente e ligações não solicitadas, você pode conseguir entrevistas em bancos de investimento, fundos de hedge, se for esse o seu objetivo.

Na analise final

No Canadá, o mercado de private equity nem sempre é estável. Mas poucas empresas de primeira linha que executam negócios importantes geralmente não são afetadas. Portanto, desde o início, tente ingressar em grandes empresas se quiser permanecer no Canadá. Caso contrário, você sempre pode sair e ingressar no mercado de private equity dos EUA. O único requisito, nesse caso, seria um diploma de alto nível de uma universidade de renome nos EUA.