Compromissos e contingências

Os compromissos são a obrigação para com as partes externas da empresa decorrente de qualquer contrato legal celebrado pela empresa com essas partes externas, ao passo que as contingências são obrigações da empresa cuja ocorrência depende do resultado de eventos futuros específicos.

Um compromisso é uma obrigação de uma empresa para com entidades externas que muitas vezes surge em conexão com os contratos legais celebrados pela empresa. Contingências, no entanto, são diferentes de compromissos. É a obrigação implícita que se espera que ocorra dependendo do resultado do evento futuro. Assim, pode-se dizer que contingências são aquelas obrigações que podem ou não se tornar passivos para a empresa devido à incerteza do evento futuro.

Como podemos ver no instantâneo acima, a divisão de realidade virtual do Facebook Oculus está em uma ação judicial devido a alegações de violação do acordo de sigilo, violação de direitos autorais e muito mais. O Facebook, em seus registros na SEC, incluiu esse processo na seção de responsabilidade contingente.

Fonte : vanityfair.com

Neste artigo, discutimos os aspectos básicos de Compromissos e Contingências.

Quais são os compromissos?

Um compromisso é uma obrigação de uma empresa para com entidades externas que muitas vezes surge em conexão com os contratos legais celebrados pela empresa. Em outras palavras, os compromissos são reivindicações potenciais contra uma empresa com relação ao seu desempenho futuro sob um contrato legal.

Portanto, pode-se dizer que os compromissos são aqueles acordos que se espera que ocorram no futuro. No entanto, se a empresa não tiver efetuado qualquer pagamento por esses contratos na data do balanço, eles não são incluídos no balanço, embora continuem a ser considerados passivos das empresas. No entanto, a empresa deve divulgar esses compromissos junto com a natureza, o valor e quaisquer termos e condições incomuns nos relatórios anuais 10-K ou nos arquivos da SEC. Esses acordos ou contratos podem incluir os seguintes itens.

Obrigações contratuais de curto e longo prazo com os fornecedores para compras futuras;
Compromisso de dispêndio de capital contratado, mas ainda não incorrido.
Locações operacionais não canceláveis.
Locação de propriedade, terreno, instalações ou equipamento.
Cartas de crédito não utilizadas ou obrigação de reduzir dívidas;

Vamos entender o compromisso por meio de um exemplo. Suponha que uma empresa planeje comprar matéria-prima sob um contrato predeterminado. Mas, pelo acordo, a empresa só fará o pagamento dessas matérias-primas após o recebimento delas. Embora a empresa necessite de caixa para essas matérias-primas no futuro, o evento ou transação ainda não ocorreu no momento da preparação do balanço. Dessa forma, nenhum valor é registrado na demonstração do resultado ou no balanço patrimonial.

No entanto, espera-se que a empresa divulgue tais transações da forma como deveriam ocorrer no futuro e impactarão sua posição de caixa. Portanto, a empresa fornece uma explicação extensa sobre esses compromissos nas notas às demonstrações financeiras.

Exemplo de aço da AK - O que os compromissos dizem a você?

Quando tais compromissos forem descritos nas notas às demonstrações financeiras, os investidores e credores ficarão sabendo que a empresa deu um passo, e é provável que esse passo leve a uma responsabilidade. Portanto, as informações sobre o compromisso futuro permanecem críticas para analistas, credores, acionistas e investidores, porque fornecem uma imagem completa das responsabilidades atuais e futuras de uma empresa.

Agora, vamos dar um exemplo da vida real de uma empresa e descobrir quais são seus compromissos atuais e futuros e como eles são apresentados em suas demonstrações financeiras. Por exemplo, AK Steel (NYSE: AKS) firmou vários contratos que obrigam a empresa a fazer pagamentos legalmente exigíveis. Esses acordos incluem empréstimo de dinheiro, aluguel de equipamentos e compra de bens e serviços. A AK Steel forneceu informações detalhadas sobre esses compromissos, conforme mostra o gráfico a seguir.

Fonte: AK Steel

Como você viu no instantâneo acima, AK Steel deu uma ampla explicação sobre seus compromissos ou obrigações futuras nas notas das demonstrações financeiras. O ponto mais importante a observar aqui é que apesar de serem passivos, os compromissos não aparecem no balanço. Isso porque os compromissos precisam de tratamento especial e, portanto, são divulgados nas notas de rodapé das demonstrações financeiras.

Da mesma forma, AK Steel forneceu informações completas sobre seus arrendamentos operacionais. Os arrendamentos operacionais são o compromisso de pagamento do valor futuro. No entanto, não é registrado como um passivo. Em vez disso, a empresa registra no demonstrativo financeiro anual ou nas notas de rodapé dos relatórios 10-k. Esta divulgação inclui itens como a duração do arrendamento e os pagamentos anuais esperados, juntamente com os pagamentos mínimos do arrendamento ao longo de todo o prazo do arrendamento. O gráfico abaixo ilustra os pagamentos de arrendamento operacional da AK Steel para o período de arrendamento.

Fonte: AK Steel

Outro exemplo de compromisso poderia ser uma decisão de investimento de capital que uma empresa contratou com o terceiro, mas ainda não ocorreu. Por exemplo, AK Steel compromete o investimento de capital futuro de $ 42,5 milhões que planejava incorrer em 2017. Embora AK Steel tenha concordado, não registrou o valor no balanço patrimonial em 2016, porque ainda não incorreu no investimento. Mesmo assim, deu nota no demonstrativo financeiro, conforme mostrado abaixo no instantâneo.

Fonte: AK Steel

Exemplo do Facebook - O que os compromissos dizem a você?

O Facebook tem basicamente dois tipos de compromissos.

# 1 - Locações

O Facebook celebrou vários contratos de arrendamento operacional não canceláveis para escritórios, centros de dados, instalações, etc.

O compromisso de despesas com arrendamento operacional para 2017 é de $ 277 milhões.

fonte: Arquivos SEC do Facebook

# 2 - Outros compromissos contratuais

O Facebook também firmou compromissos contratuais de pagamento não canceláveis de US $ 1,24 bilhão, relacionados à infraestrutura de rede e operações de data center. Esses compromissos vencem em cinco anos.

fonte: Arquivos SEC do Facebook

Como analista, é importante observar esses compromissos, pois eles afetam o caixa da empresa.

O que são contingências?

Contingências são diferentes de compromissos. É a obrigação implícita que se espera que ocorra dependendo do resultado do evento futuro. Assim, pode-se dizer que contingências são aquelas obrigações que podem ou não se tornar passivos para a empresa devido à incerteza do evento futuro.

Vamos entender as contingências pelo exemplo a seguir. Vamos supor que um ex-funcionário processe uma empresa em $ 100.000 porque o funcionário sente que foi demitido por engano. Então, isso significa que a empresa tem passivos de $ 100.000? Bem, isso depende do resultado deste evento. Se a empresa justificar o desligamento do funcionário, isso não pode ser uma responsabilidade para a empresa. No entanto, se a empresa não justificar a rescisão, ela terá que incorrer em uma responsabilidade de $ 100.000 no futuro porque o funcionário ganhou as ações judiciais.

O FASB reconheceu vários exemplos de contingências de perdas que são avaliadas e relatadas da mesma maneira. Essas contingências de perdas são as seguintes.

O risco de perda ou dano à propriedade por incêndio, explosão ou outros perigos;
A ameaça de expropriação de bens;
Reivindicações e avaliações reais ou possíveis.
Litígio pendente ou ameaçado.
Obrigação relacionada a garantias e defeitos do produto;

Relatório de contingências

Existem três tratamentos críticos que devem ser tomados ao relatar contingências. Eles são os seguintes.

Uma contingência de perda não é registrada no balanço patrimonial se não for realizada por improbabilidade. Significa que se as perdas prováveis não forem superiores a 50% ou o valor não for uma medida confiável, não são registradas no balanço patrimonial. Enquanto isso, as contingências de ganho são geralmente relatadas na demonstração do resultado no momento da realização.
Uma contingência provável pode ser definida em mais de 50% devido a uma obrigação anterior.
Se uma perda provável pode ser determinada com base em informações históricas, então é considerada uma medida confiável.

Perda de contingências

Vamos entender as contingências de perdas por meio de um exemplo. Supondo que uma empresa incorra em uma contingência no final do ano um. Naquela época, a empresa acredita que uma perda de $ 300.000 é provável, mas uma perda de $ 390.000 é razoavelmente possível. No entanto, nada foi acertado no final do segundo ano. No momento da preparação do balanço patrimonial para o segundo ano, a empresa acredita que uma perda de $ 340.000 é provável, mas uma perda de $ 430.000 é razoavelmente possível. Por fim, ao final do terceiro ano, a empresa paga US $ 270 mil ao terceiro para solucionar o problema. Portanto, a empresa reconhece um ganho de $ 70.000.

Agora vamos descobrir como esse ganho foi calculado. Sabemos que a empresa identifica uma perda de $ 300.000 no final do primeiro ano. Peguei $ 300.000 porque é uma quantia provável (mais de 50%). No entanto, a empresa espera reconhecer uma perda provável adicional de $ 40.000 no final do segundo ano. Portanto, sua perda total possível relatada no final do segundo ano é agora de $ 340.000. Mas, ao final do terceiro ano, a empresa paga apenas US $ 270 mil ao terceiro para resolver o problema. Assim, ele reconhece um ganho de $ 70.000 ($ 340.000- $ 270.000).

Ganhar contingências

Há momentos em que as empresas podem ter contingências de ganho. No entanto, o relato de contingências de ganho é diferente daquele de contingências de perda. Nas contingências de perdas, as perdas são reportadas quando se tornam prováveis, ao passo que, nas contingências de ganhos, o ganho é retardado até que ocorram. O exemplo a seguir ilustra melhor as contingências de ganho.

A empresa A abre um processo contra a empresa B e a empresa A pensa que tem uma chance razoável de ganhar as reivindicações. Agora, o contador da empresa acredita que um ganho de $ 300.000 é provável, mas um ganho de $ 390.000 é razoavelmente possível. No entanto, nada está resolvido no final do segundo ano. Assim, seus contadores acreditam novamente que um aumento de $ 340.000 é provável, mas um ganho de $ 430.000 é razoavelmente possível. Agora, as contingências são resolvidas no final do terceiro ano, e a empresa A vence as reivindicações e recebe $ 270.000.

Nesse caso, as contingências de ganho são de $ 270.000, que a empresa A relata em sua demonstração de resultados no final do terceiro ano. Aqui, tomei $ 270.000 como contingências novamente porque é o valor final ao final da conclusão do processo. Em contingências de ganho, não incluímos nenhum valor na demonstração do resultado até que uma conclusão substancial seja alcançada.

Onde um passivo contingente é registrado?

Um passivo contingente, que é provável e de valor facilmente estimado, pode ser registrado tanto no resultado como no balanço patrimonial. Na demonstração do resultado é registrado como despesa ou perda, e no balanço patrimonial é registrado no passivo circulante. Por esse motivo, um passivo contingente também é conhecido como contingência de perda. Os exemplos típicos de passivos contingentes incluem garantias sobre os produtos e serviços da empresa, impostos não liquidados e processos judiciais.

No caso de responsabilidade pela garantia do produto, ela é registrada no momento da venda do produto. Os clientes podem fazer reclamações dentro da garantia, e o valor provável pode ser estimado. Você pode ler a discussão sobre garantias de produtos nos padrões de contabilidade financeira do FASB no FASB.

No entanto, vamos entender isso por meio de um exemplo. Um fabricante de automóveis debita $ 2.000 por um carro como despesa de garantia assim que ele estiver pronto e credita passivos de garantia de $ 2.000 nos livros contábeis quando o carro é vendido. No entanto, se um carro precisar de um conserto de $ 500 dentro da garantia, o fabricante agora reduzirá a responsabilidade da garantia, debitando na conta $ 500. Em contraste, outra conta, como dinheiro, será creditada em $ 500 para os revendedores que realizam o trabalho de reparo. Agora, o fabricante terá deixado a responsabilidade de garantia de $ 1.500 para o novo reparo dentro do período de garantia.

Por que a divulgação de passivos contingentes continua importante para as empresas?

Sabemos que passivos contingentes são despesas futuras que podem incorrer. Assim, o risco associado aos passivos contingentes é elevado devido ao aumento da frequência com que ocorrem no dia-a-dia. Portanto, a divulgação de passivos contingentes permanece crítica para agências de classificação de crédito, investidores, acionistas e credores, porque expõe os riscos ocultos dos negócios. Além disso, passivos contingentes podem representar um risco diferente. Por exemplo, uma empresa pode exagerar seus passivos contingentes e, ao fazê-lo, pode assustar os investidores, pagar altos juros sobre seu crédito ou permanecer hesitante em expandir o suficiente devido ao medo de perdas. Devido a esses riscos, os auditores ficam de olho nos passivos contingentes não divulgados e auxiliam os investidores e credores com informações financeiras transparentes.

Whole Foods Market - Exemplo de contingências

Agora, vamos dar um exemplo da vida real de contingências e seus relatórios no balanço patrimonial. A Whole Foods Market (NASDAQ: WFM), por exemplo, recentemente se envolveu em ações judiciais coletivas para suas cadeias de supermercados. De acordo com o Chicago Tribune, Nine gerentes foram demitidos pelo Whole Foods Market por supostamente manipularem um programa de bônus. No entanto, esses gerentes entraram com uma ação coletiva contra a Whole Foods Market por não pagar bônus recebidos por funcionários de toda a empresa.

De acordo com Foxnews.com, esses demandantes agora estão buscando cerca de US $ 200 milhões em danos punitivos, entre outras medidas. No entanto, o WFM está investigando as questões levantadas pelos acusadores. No entanto, a empresa estabeleceu uma provisão para perdas para questões como essas. Embora o WFM não tenha mostrado o valor separadamente, incluiu o passivo de perda em outros passivos circulantes no balanço patrimonial encerrado em dezembro de 2016. Um instantâneo da nota fiscal para compromissos e contingências do Whole Foods Market é fornecido abaixo, que divulga as informações detalhadas quanto às responsabilidades prováveis.

Fonte: WFM

Nota - a questão relativa ao desligamento de funcionários ainda não foi resolvida. Portanto, a empresa não incluiu o passivo de perda provável em seu balanço patrimonial. Em outras palavras, a questão preocupante para a WFM pode ser uma possível obrigação, que ainda não foi confirmada se o passivo atual poderia levar a uma saída de recursos ou apresentar benefícios econômicos, como ganhar a confiança do funcionário, presença no mercado, etc.

Facebook - Exemplo de contingências

Entre outras contingências listadas no Facebook SEC Filing, a mais importante está relacionada ao Oculus VR inc. ZeniMax Media Inc processou o Facebook por apropriação indébita de segredo comercial, violação de direitos autorais, quebra de contrato e interferência ilícita em contratos. ZeniMax estava buscando danos reais de até US $ 2,0 bilhões, danos punitivos de até US $ 4,0 bilhões. Em 1º de fevereiro de 2017, quando o veredicto foi anunciado, o Facebook foi solicitado a pagar $ 500 milhões no total.