Tipos de análise financeira

Tipos de análise financeira

Tipos de análise financeira são analisar e interpretar dados por vários tipos de acordo com sua adequação e os tipos mais comuns de análise financeira são análise vertical, análise horizontal, análise de alavancagem, taxas de crescimento, análise de lucratividade, análise de liquidez, análise de eficiência, fluxo de caixa, taxas de retorno, análise de avaliação, cenário e análise de sensibilidade e análise de variância.

A análise financeira significa a análise das demonstrações financeiras para se chegar à conclusão produtiva, o que ajudará os investidores e demais stakeholders a manterem seu relacionamento com a empresa, e existem vários tipos que especialistas e analistas utilizam para fazer um post mortem de declarações financeiras.

Lista dos 10 principais tipos de análise financeira

  • # 1 - Análise horizontal
  • # 2 - Análise vertical
  • # 3 - Análise de tendências
  • # 4 - Análise de liquidez
  • # 5 - Análise de solvência
  • # 6 - Análise de lucratividade
  • # 7 - Análise de cenário e sensibilidade
  • # 8 - Análise de Variância
  • # 9 - Análise de avaliação
  • # 10 - Análise FP&A

Além disso, discutiremos as proporções descritas acima com uma explicação detalhada.

# 1 - Análise horizontal

A análise horizontal mede a linha de itens das demonstrações financeiras com o ano base. Isso significa que ele compara os números de um determinado período com o outro período.

  • Prós - Ajuda a analisar o crescimento da empresa ano a ano ou trimestre a trimestre com o aumento das operações da empresa.
  • Contras - A empresa atua no ciclo industrial, e se a indústria está em retrocesso apesar de a empresa apresentar melhor desempenho, devido a determinados fatores que afetam a indústria, a análise de tendência apontará um crescimento negativo da empresa.

# 2 - Análise vertical

A análise vertical mede o item de linha da demonstração de resultados ou do balanço patrimonial tomando qualquer item de linha de demonstração financeira como base e divulgará o mesmo em forma de porcentagem.

Por exemplo, na Declaração de Renda, para divulgar todos os itens de linha em forma de porcentagem tomando como base as vendas líquidas. Da mesma forma, no balanço do lado do ativo para divulgar todos os itens de linha na forma de porcentagem do total de ativos.

  • Prós - A análise vertical auxilia na comparação entre entidades de diferentes portes, pois apresenta as demonstrações financeiras de forma absoluta.
  • Contras - representa os dados de apenas um único período, portanto, perca a comparação em diferentes fases de tempo

Para saber mais sobre Análise Financeira Vertical, você pode consultar os seguintes artigos -

  • Análise vertical da declaração de renda
  • Fórmula de Análise Vertical
  • Tamanho comum da declaração de renda 
  • Tamanho comum do balanço

# 3 - Análise de tendências

A análise de tendências significa identificar padrões de vários períodos de tempo e representá-los em um formato gráfico de forma que informações acionáveis ​​possam ser derivadas.

# 4 - Análise de liquidez

A análise de curto prazo concentra-se nas despesas rotineiras. Ele analisa a capacidade de curto prazo da empresa com relação aos pagamentos diários de credores comerciais, empréstimos de curto prazo, pagamentos estatutários, salários, etc. Seu principal objetivo é verificar a liquidez apropriada sendo mantida minuciosamente para o dado período, e todas as responsabilidades estão sendo cumpridas sem qualquer inadimplência.

A análise de curto prazo é realizada usando a técnica de análise de índice, que usa vários índices como índice de liquidez, índice de liquidez, índice de liquidez, etc.

# 5 - Análise de solvência

A análise de longo prazo também é denominada como análise de solvência. O foco desta análise é garantir a solvência adequada da empresa no futuro próximo e verificar se a empresa é capaz de pagar todas as responsabilidades e obrigações de longo prazo. Dá confiança às partes interessadas sobre a sobrevivência da entidade com saúde financeira adequada.

Os rácios de solvabilidade, como o rácio dívida / capital próprio, rácio de capital próprio, rácio da dívida, etc., dão uma imagem correcta da solvência financeira e dos encargos para a empresa na forma de dívidas externas.

# 6 - Análise de lucratividade

A análise financeira da lucratividade nos ajuda a entender como a empresa gera

A decisão de investimento é uma das decisões mais importantes a ser tomada por todo o empresário. O principal objetivo de todas as decisões de investimento é garantir o máximo lucro do investimento feito no projeto. Para verificar a viabilidade da decisão, realizam análises de rentabilidade, que verificarão a taxa de retorno em determinado período. Isso ajudará o investidor a obter a garantia da guarda dos fundos.

As seguintes ferramentas são usadas para analisar o mesmo -

  • Cálculo da margem de lucro
  • Cálculo da margem de lucro operacional
  • Cálculo da margem do EBIT
  • Cálculo da margem EBIDTA
  • Lucro antes do cálculo de impostos

# 7 - Análise de cenário e sensibilidade

Nos negócios, dia após dia, várias mudanças continuam chegando. Além disso, com base nas perspectivas econômicas, diferentes tipos de mudanças nas estruturas tributárias, taxas bancárias, direitos, etc. Cada um desses determinantes afeta fortemente as finanças; portanto, é de extrema importância que a tesouraria faça essa análise de sensibilidade com relação a cada fator e tente analisar o efeito do mesmo com as finanças da empresa.

Você pode usar o seguinte para fazer análise de sensibilidade -

  • Análise sensitiva
  • Tabela de dados usando Excel
  • Tabela de dados de duas variáveis ​​usando Excel
  • Uma tabela de dados variáveis ​​usando Excel

# 8 - Análise de Variância

Os negócios funcionam com base em estimativas e orçamentos; após a conclusão das transações, é de extrema importância verificar a variação entre o orçamento e as estimativas e o real. Tal análise de variância ajudará a verificar quaisquer lacunas no processo e, portanto, ajudará uma entidade a tomar ações corretivas para evitar o mesmo no futuro. A análise de variação pode ser realizada pela técnica de custeio padrão, comparando os custos orçados, padrão e reais.

# 9 - Avaliação

A análise de avaliação significa derivar a avaliação justa da empresa. Você pode usar uma das seguintes ferramentas de análise financeira de avaliação -

  • Modelo de desconto de dividendos
  • Fórmula DCF
  • Múltiplos de avaliação relativa
  • Transação Múltiplos
  • Avaliação SOTP

# 10 - Análise FP&A

Cada empresa terá um departamento próprio de planeamento e análise financeira (FP&A) cujo principal trabalho é analisar os vários pontos de dados internos da organização e construir o Sistema de Informação de Gestão (SIM), que será reportado à alta gestão. O referido MIS divulgado pela área de FP&A é de suma importância para a empresa, pois haverá tanto informações publicadas como inéditas. Tal análise ajuda a alta administração a adotar estratégias de caráter preventivo e podem ajudar a evitar contratempos importantes.

Conclusão

A análise financeira é hoje considerada o principal ingrediente da atividade empresarial; sem isso, dirigir uma empresa será inútil. Portanto, para cada organização, fazer uma análise financeira não é apenas necessário, mas tratá-la com diligência, e todas as conclusões da análise devem ser devidamente implementadas.